The Kraft Heinz Company (KHC) 股票分析 — 公允价值、风险与护城河评级
NMS · Consumer Defensive · Packaged Foods
The Kraft Heinz Company现在是安全的投资标的吗？
The Kraft Heinz Company的 Altman Z-Score 为 0.45，处于危险区。 该股票暂无足够数据计算公允价值。 护城河评级：2.9/5 星。
The Kraft Heinz Company会破产吗？Altman Z-Score 分析
Z-Score of 0.45 falls below the 1.8 distress threshold, indicating significant financial stress.
- 低于 1.8 — 危险区（高破产风险）
- 1.8 至 3.0 — 灰色区（不确定性较高）
- 高于 3.0 — 安全区（财务健康）
哪些因素驱动了KHC的 Z-Score？
| 组成要素 | 公式 | 数值 | 权重 | 贡献 |
|---|---|---|---|---|
| A · Working Capital / Total Assets | WC / TA | 0.0165 | 1.2 | 0.02 |
| B · Retained Earnings / Total Assets | RE / TA | -0.0566 | 1.4 | -0.08 |
| C · EBIT / Total Assets | EBIT / TA | -0.055 | 3.3 | -0.18 |
| D · Market Cap / Total Liabilities | MCap / TL | 0.6479 | 0.6 | 0.39 |
| E · Revenue / Total Assets | Rev / TA | 0.305 | 1.0 | 0.3 |
KHC的财务健康状况如何随时间变化？
| 年份 | Z-Score | 区间 |
|---|---|---|
| 2022 | 0.8 | 危险 |
| 2023 | 0.86 | 危险 |
| 2024 | 0.8 | 危险 |
| 2025 | 0.45 | 危险 |
来源：根据KHC在 SEC EDGAR 上最新的 10-K 年报计算。
The Kraft Heinz Company的真实价值是多少？
来源：盈利数据来自 SEC EDGAR 年报。市场数据来自 Yahoo Finance。
The Kraft Heinz Company是否拥有持久的竞争优势？
Moat rating: 2.9/5.
哪些因素构成了KHC的护城河评分？
ROIC Stability
ROIC variability over the past decade. Score: 2/5.
Gross Margin Trend
Gross margin trajectory over the past decade. Score: 4/5.
Switching Costs
Estimated customer lock-in based on margin level. Score: 3/5.
KHC的投入资本回报率有多稳定？
| 年份 | ROIC | 趋势 |
|---|---|---|
| 2022 | 5.7% | — |
| 2023 | 6.5% | Stable |
| 2024 | 2.6% | Declining |
| 2025 | -7.1% | Declining |
来源：ROIC 根据 SEC EDGAR 年报计算。
The Kraft Heinz Company的股息安全吗？
The Kraft Heinz Company负担得起现有股息水平吗？
Payout ratio is 73.1%. FCF covers the dividend 0.8x. 12 consecutive years of payments.
The Kraft Heinz Company关键财务指标
| 指标 | 最新 | 一年前 | 三年前 | 趋势 |
|---|---|---|---|---|
| Revenue | $24.9B | $25.8B | $26.5B | Declining |
| Net Income | −$5.8B | $2.7B | $2.4B | Declining |
| Free Cash Flow | $3.7B | $3.0B | $1.6B | Rising |
| Gross Margin | 33.3% | 34.7% | 30.7% | Rising |
影响我们KHC分析的近期事件
KHC 财报发布日
即将发布财报。 一致预期 EPS：$0.50。 营收预期：$5.87亿。
KHC 分析师共识：5% 看多（1/21位分析师）
0 强烈买入、1 买入、16 持有、1 卖出、3 强烈卖出。 一致目标价：$24.13（上涨空间 10.2%）。
KHC 每股收益超预期 9.1%
实际 EPS：$0.67，预期 $0.61。
KHC 每股收益超预期 5.8%
实际 EPS：$0.61，预期 $0.58。
KHC 每股收益超预期 8.4%
实际 EPS：$0.69，预期 $0.64。
KHC 每股收益超预期 3.1%
实际 EPS：$0.62，预期 $0.60。
KHC 每股收益超预期 7.8%
实际 EPS：$0.84，预期 $0.78。
KHC 提交重大事项公告（8-K）
公告重大公司事件或变更。 在 SEC EDGAR 查看
KHC 提交年度报告（10-K）
包含全年度财务报表的年报。 在 SEC EDGAR 查看
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关于The Kraft Heinz Company的常见问题
The Kraft Heinz Company今天的股价是多少？
The Kraft Heinz Company（KHC）的最新收盘价为 $21.89，在 NASDAQ 交易所上市。
The Kraft Heinz Company是做什么的？
The Kraft Heinz Company, together with its subsidiaries, manufactures and markets food and beverage products in North America and internationally. Its products include condiments, sauces, dressings, and spreads; cheese, frozen potato products, and other frozen meals; meal kits, frozen snacks, and pickles; dry packaged desserts, refrigerated ready to eat desserts, and other dessert toppings; ready to drink and powdered beverages, and liquid concentrates; American sliced and recipe cheeses; mainstream coffee, coffee pods, and premium coffee; and cold cuts, bacon, and hot dogs. It offers its products under the Kraft, Oscar Mayer, Heinz, Philadelphia, Lunchables, Velveeta, Ore-Ida, Capri Sun, Maxwell House, Kool-Aid, Jell-O, ABC, Master, Quero, Golden Circle, Wattie's, Pudliszki, and Plasmon brands, as well as Bagel Bites, Claussen, A1, and Cool Whip.
The Kraft Heinz Company的市值是多少？
The Kraft Heinz Company 的市值为 $25.91亿，属于Consumer Defensive行业的 大盘股。
KHC属于什么行业？
The Kraft Heinz Company 属于 Consumer Defensive 板块下的 Packaged Foods 行业，在 NASDAQ 以 KHC 代码交易。
KHC的股价被高估还是低估了？
由于 The Kraft Heinz Company 的盈利数据不足，我们暂时无法给出可靠的公允价值估算。盈利历史不稳定的股票难以用传统模型估值。
KHC的分析师目标价是多少？
19 位华尔街分析师给出的一致目标价为 $24.13，较当前股价有 10.2% 的上涨空间。
- 分析师最高目标价：$42.00
- 分析师最低目标价：$18.00
注：分析师目标价仅供参考，不纳入我们的估值模型。
The Kraft Heinz Company的营收和利润在增长吗？
以下为分析师对 The Kraft Heinz Company 的增长共识预期：
- 本年度营收增长预期：-2.0%
- 本年度 EPS 增长预期：-21.7%
- 下一年度营收增长预期：0.6%
- 下一年度 EPS 增长预期：5.0%
The Kraft Heinz Company有哪些关键财务指标？
| 指标 | 最新 | 趋势 |
|---|---|---|
| Revenue | $24.9B | Declining |
| Net Income | −$5.8B | Declining |
| Free Cash Flow | $3.7B | Rising |
| Gross Margin | 33.3% | Rising |
KHC的市盈率是多少？
市盈率（P/E）衡量投资者为每一美元盈利所支付的价格：
- 前瞻市盈率（未来12个月预期）：10.2x
KHC的股价波动大吗？
The Kraft Heinz Company 的贝塔系数为 0.05，波动性低于大盘。贝塔系数高于 1.0 意味着价格波动大于标普 500 指数，低于 1.0 则更为稳定。
The Kraft Heinz Company有多少现金和负债？
The Kraft Heinz Company 的资产负债表显示：
- 现金总额：$3.68亿
- 负债总额：$21.77亿
- 净现金头寸：$-18.10亿
净现金为正意味着公司持有的现金多于负债，财务风险较低。
The Kraft Heinz Company的自由现金流是多少？
The Kraft Heinz Company 过去十二个月的自由现金流为 $2.78亿（来自 $4.46亿 经营性现金流）。自由现金流是扣除所有资本支出后，可用于分红、回购和偿债的现金。
The Kraft Heinz Company有分红吗？分红安全吗？
The Kraft Heinz Company 定期向股东派发股息。关键指标如下：
- 股息率：7.3%
- 派息率：73.1%
- 连续派息年数：12
- 5 年股息增长率：-24.2%
- FairValueLabs 安全评级：B
The Kraft Heinz Company有破产风险吗？
The Kraft Heinz Company 的 Altman Z-Score 为 0.45，处于危险区（低于 1.8）——破产风险较高。Z-Score 通过五个资产负债表比率来预测公司两年内的破产概率。
The Kraft Heinz Company有持久的竞争优势吗？
The Kraft Heinz Company 在我们的护城河分析中获得 2.9/5 星（Narrow moat · eroding）：
- ROIC Stability：2/5
- Gross Margin Trend：4/5
- Switching Costs：3/5
评分高于 3.5 表明公司具有显著的定价权和可防御的市场地位。
KHC的净资产收益率（ROE）是多少？
The Kraft Heinz Company 的净资产收益率为 -12.8%。ROE 衡量公司利用股东权益创造利润的效率。一般认为 ROE 高于 15% 为优秀，低于 10% 可能反映效率不足。
如何购买KHC的股票？
KHC 的股票可通过任何提供 NASDAQ 交易所访问权限的券商账户购买。基本步骤：
- 在券商开户（如 Interactive Brokers、盈透证券、富途等）
- 搜索股票代码 KHC
- 下达市价单或限价单
以上不构成投资建议。买入任何股票前请务必自行研究。
KHC是价值股还是投机股？
FairValueLabs 将 The Kraft Heinz Company 归类为Value-Speculation。该公司具备部分价值投资特征，但同时存在较高的风险因素，属于投机性质。建议深入调研后再做决策。
The Kraft Heinz Company的 CEO 是谁？
The Kraft Heinz Company 现任 CEO 为 Mr. Steven A. Cahillane。
KHC的每股收益（EPS）是多少？
每股收益衡量公司分摊到每股流通股的利润：
- 滚动 EPS（过去12个月）：$-4.93
- 前瞻 EPS（未来12个月预期）：$2.14
- 分析师一致预期 EPS（本年度）：$2.04
- 分析师一致预期 EPS（下一年度）：$2.14
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FairValueLabs 免责声明
本页所有估值、评分、评级和分类均由 FairValueLabs 内部估值系统生成。它们不代表实际市场价值、保证收益或专业投资建议。这些仅为用于教育和研究目的的分析估算。
This is not financial advice. All data is sourced from SEC EDGAR public filings. Always consult a qualified financial advisor before making investment decisions.
最后更新: 2026年4月22日. 数据来源：SEC EDGAR（财务报表）、Yahoo Finance（市场数据、分析师共识）。数据可能不反映最近一个季度的情况。