CSX Corporation（CSX）銘柄分析 — 適正価値・リスク・堀評価
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CSX Corporationは今、安全な投資先か？
CSX CorporationのAltman Z-Scoreは2.57で、グレーゾーンに位置しています。 当社の適正価値推定値は$39.75（Fairly Valued）です。 堀評価：3.1/5つ星。
CSX Corporationは倒産する可能性があるか？Altman Z-Score分析
Z-Score of 2.57 places the company in the gray zone (1.8-3.0), warranting closer scrutiny.
- 1.8未満 — 危険ゾーン（倒産リスク高）
- 1.8〜3.0 — グレーゾーン（不確実性が高い）
- 3.0超 — 安全ゾーン（財務健全）
CSXのZ-Scoreを構成する要因は？
| 構成要素 | 計算式 | 数値 | ウェイト | 寄与度 |
|---|---|---|---|---|
| A · Working Capital / Total Assets | WC / TA | -0.0133 | 1.2 | -0.02 |
| B · Retained Earnings / Total Assets | RE / TA | 0.2417 | 1.4 | 0.34 |
| C · EBIT / Total Assets | EBIT / TA | 0.1056 | 3.3 | 0.35 |
| D · Market Cap / Total Liabilities | MCap / TL | 2.6314 | 0.6 | 1.58 |
| E · Revenue / Total Assets | Rev / TA | 0.3226 | 1.0 | 0.32 |
CSXの財務健全性はどう推移してきたか？
| 年度 | Z-Score | ゾーン |
|---|---|---|
| 2022 | 2.86 | グレー |
| 2023 | 2.7 | グレー |
| 2024 | 2.66 | グレー |
| 2025 | 2.57 | グレー |
出典：CSXのSEC EDGAR最新10-Kに基づき算出。
CSX Corporationの本当の価値はいくらか？
算出方法
| 入力値 | 数値 | 出典 |
|---|---|---|
| 予想EPS（α） | $1.67 | 独自モデル：公表実績値 + アナリスト・コンセンサス（α加重） |
| 前年度EPS | $1.54 | 年次報告書（SEC EDGAR） |
| アナリスト・コンセンサスEPS（今年度） | $1.86 | 23名のアナリスト・コンセンサス |
| 実績PER | 28.0x | 現在の市場プライシング |
| 適正PER（βディスカウント） | 23.8x | 実績PERをバリューディスカウント係数βで調整し、上限を設定 |
| 業績トレンド（γ） | 成長中 | 方向性シグナル：予想EPSと実績EPSの比較 |
ウォール街参考値： アナリスト・コンセンサス目標株価は$42.11（23名のアナリスト）。参考値であり、当社のバリュエーションモデルには使用していません。
出典：業績データはSEC EDGAR提出書類、市場データはYahoo Finance。直近四半期を反映していない場合があります。
CSX Corporationは持続的な競争優位性を持っているか？
Moat rating: 3.1/5.
CSXの堀スコアを構成する要因は？
ROIC Stability
ROIC variability over the past decade. Score: 4/5.
Gross Margin Trend
Gross margin trajectory over the past decade. Score: 2/5.
Switching Costs
Estimated customer lock-in based on margin level. Score: 3/5.
CSXの投下資本利益率はどの程度安定しているか？
| 年度 | ROIC | トレンド |
|---|---|---|
| 2022 | 19.9% | — |
| 2023 | 18.5% | Declining |
| 2024 | 17.4% | Declining |
| 2025 | 14.4% | Declining |
出典：ROICはSEC EDGAR提出書類に基づき算出。
CSX Corporationの配当は安全か？
CSX Corporationは現在の配当水準を維持できるか？
Payout ratio is 33.8%. FCF covers the dividend 4.0x. 46 consecutive years of payments.
CSX Corporationの主要財務指標
| 指標 | 最新 | 1年前 | 3年前 | トレンド |
|---|---|---|---|---|
| Revenue | $14.1B | $14.5B | $14.9B | Declining |
| Net Income | $2.9B | $3.5B | $4.1B | Declining |
| Free Cash Flow | $1.7B | $2.7B | $3.4B | Declining |
| Gross Margin | 33.2% | 36.8% | 38.5% | Declining |
CSXの分析に影響を与える最近の出来事
CSX アナリスト・コンセンサス：67%が強気（16/24名）
4 強い買い、 12 買い、 7 中立、 0 売り、 1 強い売り。 コンセンサス目標株価： $42.11 (2.5% 下落余地). 当社独自の適正価値との比較： $39.75.
CSX EPS予想を10.6%上回る
実績EPS： $0.43 予想 $0.39. 好業績により、当社の適正価値 $39.75 (7.9% 現在の株価を下回る).
CSX 四半期報告書（10-Q）を提出
四半期の中間財務データの更新。 業績トレンドやバランスシートの健全性に変化をもたらす可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 一株$0.1400の配当を支払い
配当安全性グレード： A. 配当性向： 33.8%.
CSX 年次報告書（10-K）を提出
通年の財務諸表を含む年次報告書。当社のAltman Z-Score、堀評価、適正価値モデルはこのデータに基づいています。 SEC EDGARで確認 →
CSX EPS予想を5.3%下回る
実績EPS： $0.39 予想 $0.41. 当社の適正価値 $39.75 トレンドが続く場合、下方修正圧力がかかる可能性があります。
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 一株$0.1300の配当を支払い
配当安全性グレード： A. 配当性向： 33.8%.
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX EPS予想を3.8%上回る
実績EPS： $0.44 予想 $0.42. 好業績により、当社の適正価値 $39.75 (7.9% 現在の株価を下回る).
CSX 四半期報告書（10-Q）を提出
四半期の中間財務データの更新。 業績トレンドやバランスシートの健全性に変化をもたらす可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 一株$0.1300の配当を支払い
配当安全性グレード： A. 配当性向： 33.8%.
CSX EPS予想を5.7%上回る
実績EPS： $0.44 予想 $0.42. 好業績により、当社の適正価値 $39.75 (7.9% 現在の株価を下回る).
CSX 四半期報告書（10-Q）を提出
四半期の中間財務データの更新。 業績トレンドやバランスシートの健全性に変化をもたらす可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 一株$0.1300の配当を支払い
配当安全性グレード： A. 配当性向： 33.8%.
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX EPS予想を7.7%下回る
実績EPS： $0.34 予想 $0.37. 当社の適正価値 $39.75 トレンドが続く場合、下方修正圧力がかかる可能性があります。
CSX 四半期報告書（10-Q）を提出
四半期の中間財務データの更新。 業績トレンドやバランスシートの健全性に変化をもたらす可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX 一株$0.1300の配当を支払い
配当安全性グレード： A. 配当性向： 33.8%.
CSX 年次報告書（10-K）を提出
通年の財務諸表を含む年次報告書。当社のAltman Z-Score、堀評価、適正価値モデルはこのデータに基づいています。 SEC EDGARで確認 →
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX EPS予想を0.0%上回る
実績EPS： $0.42 予想 $0.42. 好業績により、当社の適正価値 $39.75 (7.9% 現在の株価を下回る).
CSX 臨時報告書（8-K）を提出
8-Kは重大な企業イベントを開示 — 買収、経営陣の交代、業績見通しの修正など、バリュエーションに影響を与える可能性があります。 SEC EDGARで確認 →
CSX Corporationについてのよくある質問
CSX Corporationの現在の株価は？
CSX Corporation（CSX）の直近終値は$43.18で、NASDAQに上場しています。
CSX Corporationはどんな企業か？
CSX Corporation, together with its subsidiaries, provides rail-based freight transportation services in the United States and Canada. It operates through two segments: rail and trucking. It offers rail services; and transportation of intermodal containers and trailers, as well as other transportation services, such as rail-to-truck transfers and bulk commodity operations.
CSX Corporationの時価総額は？
CSX Corporationの時価総額は$80.31億で、Industrialsセクターのラージキャップに分類されます。
CSXはどのセクターに属するか？
CSX CorporationはIndustrialsセクターのRailroads業界に属し、NASDAQでCSXのティッカーで取引されています。
CSXは割高か割安か？
FairValueLabsのバリュエーションモデルによると、CSX Corporationは現在の株価は適正価値より8.6%高い水準にあり、割高の可能性があります。
- FairValueLabs適正価値：$39.75
- 現在の株価：$43.18
- バリュエーションゾーン：Fairly Valued
CSXのアナリスト目標株価は？
23名のウォール街アナリストによるコンセンサス目標株価は$42.11で、現在の株価から2.5%の下落余地があります。
- 最高目標株価：$50.00
- 最低目標株価：$30.00
注：アナリスト目標株価は参考値であり、当社のバリュエーションモデルには使用していません。
CSX Corporationの売上と利益は成長しているか？
以下はCSX Corporationに対するアナリストの成長コンセンサス予想です：
- 今年度の売上成長予想：4.0%
- 今年度のEPS成長予想：15.5%
- 来年度の売上成長予想：4.4%
- 来年度のEPS成長予想：12.5%
CSX Corporationの主要財務指標は？
| 指標 | 最新 | トレンド |
|---|---|---|
| Revenue | $14.1B | Declining |
| Net Income | $2.9B | Declining |
| Free Cash Flow | $1.7B | Declining |
| Gross Margin | 33.2% | Declining |
CSXのPERは？
株価収益率（PER）は、投資家が1ドルの利益に対して支払う金額を示します：
- 実績PER（過去12ヶ月）：28.0倍
- 予想PER（今後12ヶ月予想）：20.6倍
- FairValueLabs適正PER：23.8倍
CSXの株価は変動が大きいか？
CSX Corporationのベータは1.25で、市場平均よりやや高いボラティリティです。ベータが1.0を超えるとS&P 500よりボラティリティが高く、1.0未満はより安定的です。
CSX Corporationの現金と負債はいくらか？
CSX Corporationのバランスシート状況：
- 現金総額：$675.0百万
- 負債総額：$19.51億
- ネットキャッシュ：$-18.83億
ネットキャッシュがプラスであれば、保有現金が負債を上回っており、財務リスクが低いことを意味します。
CSX Corporationのフリーキャッシュフローは？
CSX Corporationの直近12ヶ月のフリーキャッシュフローは$970.5百万です（営業キャッシュフロー$4.61億から）。フリーキャッシュフローとは、全ての設備投資を差し引いた後、配当、自社株買い、債務返済に充てられるキャッシュです。
CSX Corporationは配当を支払っているか？配当は安全か？
CSX Corporationは定期的に株主へ配当を支払っています。主要指標：
- 配当利回り：1.2%
- 配当性向：33.8%
- 連続増配年数：46年
- 5年配当成長率：-17.8%
- FairValueLabs安全性グレード：A
CSX Corporationに倒産リスクはあるか？
CSX CorporationのAltman Z-Scoreは2.57で、グレーゾーン（1.8〜3.0）— 一定の財務的不確実性ありに位置しています。Z-Scoreは5つのバランスシート比率を用いて、企業が2年以内に倒産する確率を予測します。
CSX Corporationは持続的な競争優位性を持つか？
CSX Corporationの堀分析評価は3.1/5つ星（Narrow moat）です：
- ROIC Stability：4/5
- Gross Margin Trend：2/5
- Switching Costs：3/5
3.5以上のスコアは、顕著な価格決定力と防御可能な市場ポジションを示します。
CSXのROE（自己資本利益率）は？
CSX CorporationのROEは22.5%です。ROEは株主資本を用いて利益を生み出す効率を測定します。一般にROE 15%超は優秀、10%未満は効率性に課題がある可能性があります。
CSXの株式はどこで購入できるか？
CSXの株式はNASDAQへのアクセスを提供する証券口座で購入できます。基本的な手順：
- 証券会社で口座を開設（Interactive Brokers、SBI証券、楽天証券など）
- ティッカーコードCSXを検索
- 成行注文または指値注文を発注
これは投資助言ではありません。いかなる銘柄を購入する前にも、必ずご自身で調査を行ってください。
CSXはバリュー株か投機株か？
FairValueLabsはCSX CorporationをValue Investmentに分類しています。安定した収益性、合理的なバリュエーション、財務安定性を示しており、伝統的なバリュー投資銘柄の特徴を備えています。
CSX CorporationのCEOは誰か？
CSX Corporationの現CEOはMr. Stephen F. Angelです。
CSXのEPS（一株当たり利益）は？
EPSは企業の利益を発行済み株式数で割った指標です：
- 実績EPS（過去12ヶ月）：$1.54
- 予想EPS（今後12ヶ月予想）：$2.09
- アナリスト・コンセンサスEPS（今年度）：$1.86
- アナリスト・コンセンサスEPS（来年度）：$2.09
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FairValueLabs 免責事項
本ページの全てのバリュエーション、スコア、評価、分類はFairValueLabs独自のバリュエーションシステムにより算出されたものです。実際の市場価値、収益の保証、または専門的な投資助言を意味するものではありません。教育・調査目的の分析推定値です。
This is not financial advice. All data is sourced from SEC EDGAR public filings. Always consult a qualified financial advisor before making investment decisions.
最終更新: 2026年4月22日. データソース：SEC EDGAR（財務諸表）、Yahoo Finance（市場データ、アナリスト・コンセンサス）。直近四半期のデータを反映していない場合があります。