Costco Wholesale Corporation（COST）銘柄分析 — 適正価値・リスク・堀評価

Costco Wholesale Corporation（COST）の直近終値は$1003.70で、NASDAQに上場しています。

Costco Wholesale Corporation, together with its subsidiaries, engages in the operation of membership warehouses in the United States, Puerto Rico, Canada, Mexico, Japan, the United Kingdom, Korea, Australia, Taiwan, China, Spain, France, Iceland, New Zealand, and Sweden. It offers merchandise, including sundries, dry groceries, candies, coolers, freezers, deli, liquor, and tobacco; non-food merchandise comprising appliances, small electronics, health and beauty aids, hardware, lawn and garden, sporting goods, tires, toys and seasonal, automotive, stamps, tickets, apparel, furniture, domestics, housewares, special order kiosks, and jewelry; and fresh food, such as meat, produce, service deli, and bakery products. It is also involved in warehouse ancillary operations, which include gasoline, pharmacies, optical, food courts, hearing-aid centers, and tire installation centers.

Costco Wholesale Corporationの時価総額は$445.51億で、Consumer Defensiveセクターのメガキャップに分類されます。

Costco Wholesale CorporationはConsumer DefensiveセクターのDiscount Stores業界に属し、NASDAQでCOSTのティッカーで取引されています。

FairValueLabsのバリュエーションモデルによると、Costco Wholesale Corporationは現在の株価は適正価値より34.6%高い水準にあり、割高の可能性があります。

• FairValueLabs適正価値：$745.60
• 現在の株価：$1003.70
• バリュエーションゾーン：Overvalued

32名のウォール街アナリストによるコンセンサス目標株価は$1072.16で、現在の株価から6.8%の上昇余地があります。

• 最高目標株価：$1315.00
• 最低目標株価：$650.00

注：アナリスト目標株価は参考値であり、当社のバリュエーションモデルには使用していません。

以下はCostco Wholesale Corporationに対するアナリストの成長コンセンサス予想です：

• 今年度の売上成長予想：8.6%
• 今年度のEPS成長予想：12.4%
• 来年度の売上成長予想：7.7%
• 来年度のEPS成長予想：10.0%

株価収益率（PER）は、投資家が1ドルの利益に対して支払う金額を示します：

• 実績PER（過去12ヶ月）：52.1倍
• 予想PER（今後12ヶ月予想）：44.7倍
• FairValueLabs適正PER：40.0倍

Costco Wholesale Corporationのベータは0.98で、市場平均並みのボラティリティです。ベータが1.0を超えるとS&P 500よりボラティリティが高く、1.0未満はより安定的です。

Costco Wholesale Corporationのバランスシート状況：

• 現金総額：$11.13億
• 負債総額：$10.23億
• ネットキャッシュ：$898.0百万

ネットキャッシュがプラスであれば、保有現金が負債を上回っており、財務リスクが低いことを意味します。

Costco Wholesale Corporationの直近12ヶ月のフリーキャッシュフローは$6.69億です（営業キャッシュフロー$15.01億から）。フリーキャッシュフローとは、全ての設備投資を差し引いた後、配当、自社株買い、債務返済に充てられるキャッシュです。

Costco Wholesale Corporationは定期的に株主へ配当を支払っています。主要指標：

• 配当利回り：0.5%
• 配当性向：27.0%
• 連続増配年数：23年
• 5年配当成長率：-15.8%
• FairValueLabs安全性グレード：B

Costco Wholesale CorporationのAltman Z-Scoreは10.05で、安全ゾーン（3.0超）— 倒産リスクは低いに位置しています。Z-Scoreは5つのバランスシート比率を用いて、企業が2年以内に倒産する確率を予測します。

Costco Wholesale Corporationの堀分析評価は3.4/5つ星（Narrow moat）です：

• ROIC Stability：4/5
• Gross Margin Trend：3/5
• Switching Costs：3/5

3.5以上のスコアは、顕著な価格決定力と防御可能な市場ポジションを示します。

Costco Wholesale CorporationのROEは29.6%です。ROEは株主資本を用いて利益を生み出す効率を測定します。一般にROE 15%超は優秀、10%未満は効率性に課題がある可能性があります。

COSTの株式はNASDAQへのアクセスを提供する証券口座で購入できます。基本的な手順：

1. 証券会社で口座を開設（Interactive Brokers、SBI証券、楽天証券など）
2. ティッカーコードCOSTを検索
3. 成行注文または指値注文を発注

これは投資助言ではありません。いかなる銘柄を購入する前にも、必ずご自身で調査を行ってください。

FairValueLabsはCostco Wholesale CorporationをValue-Speculationに分類しています。バリュー投資の特徴を一部持つ一方、リスク要因も高く、投機的性質があります。投資判断前に十分な調査をお勧めします。

Costco Wholesale Corporationの現CEOはMr. Ron M. Vachrisです。

EPSは企業の利益を発行済み株式数で割った指標です：

• 実績EPS（過去12ヶ月）：$19.27
• 予想EPS（今後12ヶ月予想）：$22.47
• アナリスト・コンセンサスEPS（今年度）：$20.46
• アナリスト・コンセンサスEPS（来年度）：$22.51